Huy động vốn để trả nợ vay và rót vào các dự án

CTCP Tư vấn - Thương mại - Dịch vụ Địa ốc Hoàng Quân (Mã CK: HQC) vừa thông báo phát hành thành công 100 triệu cổ phiếu riêng lẻ. Giá chào bán 10.000 đồng/cổ phiếu, cao hơn thị giá HQC ngày 4.3 là 2,3 lần.

Cổ phiếu phát hành riêng lẻ bị hạn chế chuyển nhượng trong 1 năm kể từ ngày 4.3.2024. Sau đợt chào bán, HQC thu về 1.000 tỉ đồng, vốn điều lệ doanh nghiệp tăng tương ứng từ 4.766 tỉ đồng, lên 5.766 tỉ đồng.

Đáng chú ý, sau đợt phát hành, cổ phiếu HQC đã lập tức bật tăng kịch trần, lên 4.570 đồng/cổ phiếu với thanh khoản bùng nổ. Chỉ sau khoảng 1 giờ giao dịch đầu tiên, HQC đã khớp lệnh gần 28 triệu cổ phiếu, cao nhất trong phiên giao dịch ngày 6.3.2024.

Được biết, theo kế hoạch sử dụng vốn mới điều chỉnh gần nhất, trong 1.000 tỉ đồng huy động, Công ty Địa ốc Hoàng Quân sẽ dùng 400 tỉ đồng để mua cổ phần từ cổ đông hiện hữu CTCP Đầu tư Thành phố Vàng; dùng 600 tỉ đồng để mua cổ phần phát hành riêng lẻ của CTCP Đầu tư Thành phố Vàng.

TheoCông ty cổ phần Đầu tư Thành phố Vàng là chủ đầu tư Dự án Golden City quy mô 3,35 ha, vốn đầu tư 1.776,6 tỉ đồng. Cách đây 2 năm, Địa ốc Hoàng Quân đã bán Golden City cho công ty này với giá 120 tỉ đồng.

Công ty CP Tập đoàn Đất Xanh (Mã CK: DXG) cũng vừa báo cáo kết quả đợt chào bán cổ phiếu ra công chúng. Theo đó, số lượng cổ phiếu chào bán cho cổ đông hiện hữu đợt này là hơn 101 triệu cổ phiếu, với giá chào bán 12.000 đồng/cổ phiếu, tương đương tổng giá trị vốn huy động được hơn 1.220 tỉ đồng. Như vậy, sau đợt chào bán này, vốn điều lệ của Tập đoàn Đất Xanh tăng từ hơn 6.207 tỉ đồng lên 7.224 tỉ đồng.

Mới đây, CTCP Đầu tư và Kinh doanh Nhà Khang Điền (Mã CK: KDH) đã công bố tài liệu thực hiện lấy ý kiến cổ đông bằng văn bản, thời gian dự kiến trước 16h ngày 6.3.2024.

Nhà Khang Điền dự kiến xin ý kiến cổ đông chào bán thêm 110,09 triệu cổ phiếu riêng lẻ cho 20 nhà đầu tư chứng khoán chuyên nghiệp với giá 27.250 đồng/cổ phiếu, huy động 3.000 tỉ đồng và dự kiến triển khai trong năm 2024.

Nếu phát hành thành công, vốn điều lệ KDH dự kiến tăng từ 7.993,1 tỉ đồng, lên 9.094 tỉ đồng.

Với số tiền huy động hơn 3.000 tỉ đồng, Nhà Khang Điền dự kiến dùng 300 tỉ đồng trả nợ vay và 2.700 tỉ đồng đầu tư góp thêm vốn vào Công ty TNHH MTV Đầu tư Kinh doanh Nhà Khang Phúc để đơn vị này thanh toán các khoản nợ ngân hàng.

Đầu tháng 1.2024, Công ty CP Tập đoàn Đầu tư Địa ốc Nova - Novaland (Mã CK: NVL) công bố phương án phát hành thêm 1,37 tỉ cổ phiếu riêng lẻ cho cổ đông hiện hữu và cho người lao động (ESOP) năm 2022, 2023.

Về cổ phiếu riêng lẻ, Novaland sẽ chào bán tối đa 200 triệu cổ phiếu cho không quá 5 nhà đầu tư chuyên nghiệp và sẽ bị hạn chế giao dịch 1 năm kể từ ngày kết thúc đợt chào bán. Riêng với cổ đông hiện hữu, Novaland sẽ phát hành tối đa 1,17 tỉ cổ phiếu không bị hạn chế giao dịch.

Nếu phát hành thành công, Tập đoàn dự kiến thu về khoảng 500 triệu USD. Số tiền này, Novaland dự kiến sử dụng để góp thêm vốn vào công ty con nhằm tái cơ cấu nợ và thanh toán các khoản nợ phải trả đến hạn, đồng thời ưu tiên thanh toán lương cho cán bộ công nhân viên.

Trái phiếu chững lại, các kênh huy động vốn đang bị thu hẹp?

Động thái phát hành cổ phiếu, tăng vốn của nhiều doanh nghiệp địa ốc diễn ra trong bối cảnh thị trường bất động sản ảm đạm, tiềm ẩn nhiều rủi ro và thách thức. Hoạt động kinh doanh của các doanh nghiệp gặp nhiều khó khăn và sức khỏe tài chính của nhiều doanh nghiệp đang suy yếu.

Việc phát hành cổ phiếu sẽ giúp cho công ty phát hành có thể huy động vốn để mở rộng kinh doanh, thanh toán các khoản nợ đến hạn, phục vụ các mục đích đầu tư, thâu tóm dự án…

Theo báo cáo chiến lược năm 2024 của Công ty CP Chứng khoán SSI, doanh nghiệp địa ốc thường tái tài trợ hoặc huy động vốn để đầu tư vào dự án mới bằng cách phát hành trái phiếu, vay ngân hàng và phát hành cổ phần.

Năm 2023, thị trường trái phiếu chững lại do các nhà đầu tư bán lẻ lo ngại về các vấn đề phát sinh đối với trái phiếu khi một số tổ chức phát hành đã sử dụng tiền thu được từ trái phiếu không đúng mục đích trong năm 2022, các chủ đầu tư đã hạn chế sử dụng trái phiếu phát hành.

Vì vậy, vay vốn ngân hàng hoặc bán tài sản để tái cấp vốn cho các dự án, huy động vốn thông qua tăng vốn chủ sở hữu là những lựa chọn thích hợp của các chủ đầu tư trong bối cảnh thị trường hiện tại.